我其实不太理解第1题，按说你有1800万欧元的多头，现在欧元要升值，意味着将来能换的本币美元就更多，为什么要折腾去做空美元的远期呢？除非这笔1800万欧元的投资是还没投出去，比如按题意是6个月后再投，但是这个期间如果欧元升值了，那就意味着我到时候需要用来兑换的美元更多了，所以现在我需要做空未来6个月美元的远期，这才make sense吧？

在 merger arbitrage 中 potential return 4CAD 是谁得到的？

对于使用ebi t的做法，从题目中看出公司每年现金流是10，怎么就可以说它的e bit 就是10？

为啥这个讲义基本全是中文，连题目都是。考试咋办？？

第一题为什么是减去无风险利率而不是减去最低要求回报率

美元升值不就代表本币贬值吗，非美国投资者投资美股不就面临本币贬值风险吗，到时候从美元转成本币不就亏了吗，为什么还要直接投美股

第四问用130.12和四年现金流怎么算出的6.9%？麻烦提供详细步骤

第3题最后到期把加元的时候，加元的数量不受汇率变动影响吗？

第4题麻烦讲解一下，如何通过隐含波动率判断delta hedge的构建？

加权平均已搞懂