这个题目中给的equity risk prerium是发达国家，而题目中求的是发展中国家公司的股票收益，可以直接相加吗？

老师你好，Reading 20，讲到最后yield curve movement那个表格的意思，以ladder shift举例，老师说的意思是当Standard deviation增加一个deviation的时候，整个portfolio return减少-0.855%。我理解shift向上变化，意味着整条曲线的利率都在增加，所以portfolio return必然降低。但是deviation增加，又不是yield shift向上，为什么也会降低portfolio 的return呢？

2008年的case为什么算出来回报率要求是名义的但是不加通胀率呢？

问题：（图中红色圆圈和紫色框为强调，问题文字形式写明如下）在steepness这种情况下，计算其Duration的时候 单老师的计算（图中紫色框框） 我有两点不明。1.组合的总价格用的是300，但是当收益率曲线发生变化的时候，组合的总价格应该受到相应影响，为什么还可以用300？2.组合收益率变化的百分比用的是1%，但是在steepness情况下，并非整个组合都是1%，五年期的是0%，为什么组合的收益率变化直接选用1%？300和1%两个地方，希望您分别解释一下？

老师，case1里面并没有提及W接受了客户提供的additional compensation啊？如果没有接受并且没有告知雇主并取得书面同意的话不应该算违规吧？

老师 这道题我不明白，为什么不选a？老师的视频讲解我没有听明白

老师，case1里面并没有提及W接受了客户提供的additional compasation啊？如果没有接受并且没有告知雇主并取得书面同意的话不应该算违规吧？

这H MODEL的理论依据到底是啥? 横轴t,纵轴g。面积代表这俩乘一块也不等于价值啊。前面一半理解为全时间按gl增长率增长没有问题，补充直接来了一段H*( gs-gl)是什么鬼?

您好，想问为什么expected dividend大于threshold dividend，conversion price就要adjusted downward？逻辑是什么？谢谢！

请问能否简单解释一下hedge fund的特点 用途 交易平台 什么样的人会去选择它