FRA 应该是协议上写的数字吧，到期前估值为啥会产生新Fra ？太抽象了不好理解

不太理解最后一句，信用风险曲线不太能解释信用风险和期限之间的关系？

如果此题中，资产负债表中的goodwill不够impairment loss减，（比如老师举例的600），那问起impairment loss的时候是按600选，还是按资产负债表已经被扣光的520来选？

这里长期和短期如何界定？一年以上？

可以把b改成更有流动性吗

这道case究竟是从哪里看出来收购没有产生good will的呢

为什么此题的合并法不按比例计算合并后的资产和负债，明明题干中已提到按50%的收购比例呢

请问：△S指的是股数的变化率，还是变化的绝对值？能不能给个例题

95.25是三年后的预期价格，如果按照12年期的i/y算，大概相当于7年左右的收益。为什么3年就能涨7年的份额呢？之后的9年利润率就不保证了吗？如果如此，为什么大家不在债券到期前抛售呢？因此，我想问在这样的公开的债券市场中，95.25这样的三年期份额是如何被估算出来的？它能准确的反应债券的市场价格吗？

怎么看出来Bond4是美式期权的？