老师您好，请您解释一下优点的第三条，什么叫个实际的证券持仓可以available on a retroactive basis ？

请解释一下spread risk的后两条，谢谢。

讲义P113-269写道：“the measurement error of asset BPV is minimized when the underlying yield curve is flat or when the future cash flows are concerntrated in the flattest segment of the curve.” 请解释下为什么，谢谢～

老师您好，这是原版书课后题，第9题没太明白为什么选a，请您讲解一下

2011年个人IpS2D i 我选的是B 因为我觉得B总体上比A大，achieve goals的话我认为不是光positive returns就有用的。所以实在不是很懂答案中选A的理由 然后MC这张表也不太看得懂，画成图大概应该是怎么样的？

老板 23题为什么64的佣金不算啊？

老师好，能不能解释下convexity就相当于dispersion的概念，谢谢

请问老师为什么这里不是用（return-volatilityx1.65）xsize？上一问是return-……

求问duration gap指什么，谢谢🙏

老师您好，我想请问一下经典题102页第三题为什么不选B？老师说fund 运作方式保守，emerging market risk 太高，所以不能选。但是在讲第一题的时候，根据原文的描述，是fund 抗风险能力高，所以要加一些风险高的。这样的话不就是有冲突了吗？从第一题的角度看第三题的话，是fund抗风险高，要投的激进点才对，我觉得B问应该是对的？谢谢您