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CFA二级
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老师您好,FSA reading 16课后题第三个case(金程里面的第二个)。这题说到因为是平价债券,所以无论什么分类都有interest income=coupon。其实是不是应该理解为无论什么分类,interest income都不会受到分类的影响,因为只会受到当前利率的影响呢?所以无论折价还是溢价,interest income在任何分类下面都是一样数值,等于HTM初*MR?
期限结构与利率dynamics 第27题 这里题干里说利率曲线是平坦的。 那么意味着spot rate=YTM 通过Z—spread计算出来的treasury bond 收益率是5%——题干提到all maturities of 5%并且年复利。 是用以上哪个数据推断出来的债券按面值出售。
精品问答
- Q6,为啥要少抽失败的,少抽不就不能真实反应情况了吗?
- Q3:解析里面Team Purple’s conclusion (the externalities associated with human capital is the most important determinant in predicting the occurence of convergence) implies that the production function is a straight line, and is compatible with non-convergence.这段话中 externalities associated with human capital具体是什么?怎么得到the production function is a straight line这个结论呢?
- 这题为什么是选C?
- 老师,第二题可以在解释一下原理吗?
- CDS的long和short是不是反过来的?就是long CDS代表看涨目标公司credit,所以是卖出一份CDS合约?
- 为啥accrued interest over contract life是0?
- 老師您好,Q1關於future price不太理解
- 倒数第二题,老师讲到,分析师预测的spot rate2年小于forward curve, 因此资产价格应该是被低估。但是在串讲课的时候,老师讲过5.1知识点,如图,如果吧spot rate2年带入讲义的S2,长期利率,forward curve带入f(1,1),那么当边际量f(1,1)小于平均量S2时,平均量应该下降,资产价格应该上升,为高估丫















