FRA的payoff和settlement是一样的对吗？都是在FRA协议完成后实现损益，再折现会FRA结算日即合约结束日，对吗？

第二题题目问的不是在目前ROE中，哪个因素占的比重最大的意思嘛？

老师，两个问题。【1】Nation Resorts Case Scenario图中该问A和C请讲解一下，另外R/E不用8775，而是9500。【2】GW是合并报表的产物，权益法下没有GW对吗？谢谢

协会官网这mock题表格排版怎么这么诡异啊，还空一格没数字，考试时候还会这样吗？

Mark Crawley Case Scenario图中这两个问题，怎么理解，谢谢

请问taylor rule中的netural rate是 real risk free + θ，还是real risk free + θ + π

利率曲线更陡，说明利率上升，标的资产价格下降，Vputable上升，这条路径可以理解。但是根据，看跌期权价格和无风险利率成负相关，利率上升，Vput下降，Vputable=Vpure+Vput,Vpure不变，Vputable也下降，哪里出问题？谢谢

老师，我想问下，在计算新的积极风险的时候=IR/SRbxbeachmark的方差，对吧？我突然想到beachmark的SR的分母不就是beachmark的方差吗？为啥两个不约掉？

为什么oas小就overpriced？oas本质是什么？

multiple R和R-squared分别是什么？哪个是判定系数