数量，reading9，原本书课后题第28题，问用一阶差分法所做的回归2，是怎样一个数列，是随机游走、协方差平稳还是可以用线性回归建模。 答案说是协方差平稳的，其中均值是0看懂了，但关于方差和协方差平稳的说明没有看懂。希望老师翻译以下这段“Therefore, the variance of yt in each period is Var(εt) = σ2. The fact that the residuals are not autocorrelated is consistent with the covarianceof the times series, with itself being constant and finite at different lags. Becausethe variance and the mean of yt are constant and finite in each period, we can also conclude that yt is covariance stationary. ”并作解释，感谢！

老师好，请问EV也就是enterprise value和total capital概念一样吗？如果不一样 具体差哪项呢？

203页32题，为什么不是1.72*（1+4%）

reading 43 第9题为什么A选项不对呢

reading43 6题 c选项为什么不对呢？

老师这道题里面的r-g不等于assumed caprate是不是说明assumed cap rate是going in cap rate

我想问一下，这个原版书课后题答案的描述看不懂，它说节点3-2的利率不能由节点2-2推出，不是2-2乘以e的指数上2个sigma再乘以50%不就可以了吗？然后它又说节点3-2又可以被节点3-4推出，我就不明白这个为什么会这样说

为何inventory溢价的30要加到COGS里面？

用cover IRP计算 forward premium/discount；还有判断两种货币的利率大小时，是否不用考虑直接标价还是间接标价？我做课后题时都默认了DC/FC，但是答案有用FC/DC，我在题干里没找到两种货币究竟哪种是FC哪种是DC。不过两种标价方法得到的答案是一样的？

203页31题为什么capital gain 是3.5