老师，PVA到底是3笔赚的折回合约结束点还是折回0？

老师上一个问题，pricing折回0，结算settlement折回2对么…valuation折回估值点t。0时定价，合约结束时结算，t时估值…

老师，swaption，定价，把3年里每年赚的折回0 valuation，折回合约到期日？ 比如2*5，pricing，折回0，valuation，折回2？

老师，这是这个图吧…预测3个月后，Libor升，所以锁定3～9这6个月的FR

老师请问 第七题答案中写的Trading security的fv减值是直接抵减income的，不需要乘以10%的持有比例吗？

急！这个equity swap怎么不用未来现金流折现，要用0-t的HPY？

老师你好，这里讲的pva是0时点还是2时点呢？ Pricing不是应该是0时点么？ 这里是valuation？

老师请问 celling是将来refund的pv值的话为什么不是我的net db plan的金额减去这个celling金额呢？

这里讲当使X1,X2,X3同时等于零时，Y＝b0 就是第四季度的销量，那残差项咋处理了？ X1,X2,X3同时等于零时，Y＝b0+e

老师这里有点乱，LE不是SRO，怎么还有授权？ SRO才有授权呀？非SRO没授权啊