老师，这题为什么不能用2倍volatility法去计算呢？

这里老师说index CDS包含了single- name CDS全部的特点，是这样子的吗？感觉基础课里没有讲到过的

那个题目的第二题，为什么Rsquare会变小？

老师您好，second lien loan是什么债券呢，为啥说它是最高级别的债券呢？谢谢！

案例2的第4题，关于它的平稳性、稳定性是怎么说的呀？咱们也就在时间序列里自回归要协方差稳定性，在普通的多元回归当中也要求稳定性吗？这种稳定性具体指什么呀？但是多元回归并没有这个假设呀。

计算美式期权二叉树，在t=1时，一定要按照行权计算吗？

delta hedge 的结论是什么？这道题不应该是：LONG 1/delta put option或者sell delta call option？？？

老师，作为三大汇率决定模型之一的“portfolio balance approach“和current account influence之一的”the portfolio balance channel“分别是什么？如何区别呢？谢谢。

老师，请通俗解析一下经济学科目中"Dornbusch overshooting model"和“portfolio balance approach”（包括模型的核心思想、作用），谢谢。

BSM模型对于dividend paying的股票期权C0定价公式是怎样的？