Module 8-官网习题-Practice Problems-Question 28-这题答案中所写的步骤，怎么和金程中文版精读（截图3）的步骤不太一样？截图3的步骤是先求两列数的差值，然后汇总求这些差值difference的均值，但是本题截图2中的作法，却是先算这两列数据各自单独的均值，然后再算这两个均值的差值difference。截图3和截图2的作法是一致的？不太好理解

请问一下为什么是fixed hurdle rate的算法而不是soft的呀？ 题目只是说了hurdle rate

老师这四组值都需要背下来嘛

这里的HPR是不是和计算器中的IY是一个概念了 都是分段期间的复利利率

为什么固定利率久期会比较长

J-curve表示的不是return与时间的关系吗？c选项说现金流,那么在项目开始的时候还没有盈利，需要付出的现金流加大怎么会是J-curve

为什么这道题不能使用收益/自有资金计算呢！700*0.25-（200*0.045）除以700

老师，我对视频解析里面提到的rebalancing policy有点疑问，之前我记得有老师讲过，IPS的appendix里面只包括1）SAA，2）rebalancing policy。为什么这里这里的feedback step里面又出现了rebalancing policy？这里的portfolio management process与IPS有什么联系吗？

capital expenditure为什么是资产类科目？

老师，可以讲一下视频里老师提到的hedge fund index中的backfill bias吗？这个点我不太理解。 其另一个bias: survival bias，我理解的是：指数中的保留下来的hedge funds都是表现得比较好的funds（如果performance差的话，早就被淘汰了），这造成了整个hedge fund index都比实际偏好。我这样说是对的吗？ 还有个问题：这两个bias只有hedge fund index才有吗？还是其他的index也会有这两个bias的存在？如果没有的话，又要去怎么理解其他的index没有呢？