老师您好，我想请问一下这两道题目的区别是什么 第一道题是说，对冲一个到期日7个月的资产带来的风险，从6个月和9个月的合约中，我们为了避免7个月的风险能够被覆盖，因此选择9个月的合约 按照这个逻辑，那为什么这一道题目，这支股票是在2.5个月之后就要卖出了，为什么要选择2个月而不是3个月的合约呢？这样的话，剩下半个月的风险不就无法被覆盖了吗？ 谢谢老师

此公式前面两步是何解

注意这个company是属于收钱的一方，因此如果到期真实的市场汇率是比签订的远期合约规定的汇率大的话，他就可以多收取一部分的CAD了

想请问一下老师，为什么不需要把duration/(1+y) 题目中说的duration已经默认是修正久期了吗？ 一个题目说duration是多少多少，怎么判断是麦考林久期还是修正久期呢？

请老师解答下此题，不是很理解答案的意思。var算出的是正值为什么就是earning

不明白为什么习题里面的u和d不用计算，直接就是什么上升和下降的概率？不明白

Mean square deviation 是什么，它跟semi standard deviation的关系

这里的Z值是多少啊？没有给出置信水平啊？

老师，您好，这题结果算出来是1.75，不是1.88. 不过1.88的确是4个选项中最接近的。对吧？

为什么讲义只有标题没有内容？