天堂之歌

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FRM问答

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第一题说risk appetite不能以量化形式 后面又说可以 这两个点确定没有矛盾吗…

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Incremental CVA的问题,附图截自原版书p348。 关于inremental CVA有两个描述不理解(上下两个划线处) 1.说CVA基于(depend on)交易的顺序,但是不随“后续交易”(subsequent transaction)改变而改变,这该怎么理解呢? 2.第二处划线说,Incremental CVA里,EE可能是负数即CVA是正数。这里虽然可能说的是netting效果,但EE是不是应该最小值取0?之前在答疑板块问过老师CVA的类似问题,说是EE和EPE,不会取负值,最小值也是0。这里看来好像有矛盾了,那究竟如何理解EE取值呢? 还请老师指导,谢谢

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关于Marginal CVA的问题,附图是原版书p349,关于marginal CVA的表。 最右边的边际数据如何得出的?看起来不是横向加总。是否是按照组合的CVA按照权重得到?

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请问,还需要看原版教材吗

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请教老师,巴塞尔协议里的资本金要求,这里的资本金是regulatory capital还是economical capital?如果是EC,那是否就对应RAROC公式里的那个分母?谢谢

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老师你好,这个题的硬币立起来的概率为什么是百分之2呢其他数字不可以么?

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老师,我问一下,这几个图在哪里讲过,我不是太理解为什么这么画?还有你说的0.5是什么意思?还有你说的当是第一个图时,越接近到期日对价格影响越大又是什么意思?觉得你讲课实在太快了。嘿嘿,谢谢老师。

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老师,我想问一下d1,2是怎么推导的,谢谢老师。

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老师,我想问一下这个dG是怎么推导的,谢谢了。

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老师,我问一下记着你讲两叉树定价的时候,你是把期权的期望折现回来,比较行权价,看是不是会提前行权。可是讲black美式期权提前行权时,你说不分红肯定不会行权的,只有分红才有可能行权,所以我问问是你口误还是我理解的不合适,两者产生了混淆,谢谢老师。

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