能理解APT高价卖低价买，但为什么CAPM的实际价格较低的情况下需要卖出呢？

121题 r（u）—dr与r（d）+dr两个计算结果怎么不一一样呢？还有答案里r（uu）计算红笔⭕️出的怎么是减？不是加吗

121题 r（u）—dr与r（d）+dr两个计算结果怎么不一一样呢？还有答案里r（uu）计算红笔⭕️出的怎么是减？不是加吗

这题ytm为啥是目前9.25% 不是一个即期利率平均值的概念吗 par bond平价债券有啥特点

这个解题技巧算出来的答案是7.55吗

老师好，我问的是新版习题册的第319题，我不太懂这道题，我有2个问题，第一:87%使如何看出来他是二类错误的，我不太理解题上举的案例分析，第二:解析是不是有误？最后他描述的二类错误使87%，为何到后面他说未能拒绝错误是13%，未能拒绝错误不就是二类错误吗？

老师，如果债券违约概率很小的时候，能不能用泊松分布来拟合单个债券的违约呢？二项分布是可以的。

这题想考察我什么。。。。

54min，这种题目需要一点技巧去计算，考试的时候会出现吗？感觉写起来比较费时间

老师，随着样本容量的增加，比如好几千，t分布的肥尾现象越发不明显，也就不能模拟极端情况下 资产收益了。那么此时用什么分布才能模拟呢？