这里的dynamic hedging 完全没有懂老师说的啥 例子没有听懂能帮我讲讲吗 谢谢

这个CML的图怎么和CAPM的SML重合了？是说A1、A2、A3是可以不在SML来表示的意思么？没明白。。。

这里为什么除以1+q的t次方没懂

请问Rf和market portfolio之前的是直线表示无风险资产和市场组合之间的相关系数是1吗？

老师，79题可以再讲一下吗？谢谢

老师好，77题为什么远期价值不是100而是1.5？

80题，为什么不选择2.09%，选最接近的数值，用ln(19/20),算出来是2.0964%， -0.05算出来是2.0649%， -0.05计算的误差应该是更大的。

老师，75题MAX（st-k，0），此时为何K不用折现？然后MAX（st-k，0）就是计算看涨期权价值的公式吧？同理，MAX（k-s，0）就是计算看跌期权价值的吧？

请问这题是不是和标黄的这句冲突了？

讲义第171页没讲就没了，这一页说的是什么内容？为什么求出溢价后的债券价格还要再减一个数去继续算？