百题第53题，题目中写的是forward spot curve flattens，说明远期利率是平缓的。 问： 1、老师假设的Libor2下降，导致了第二年的spot rate下降了，是不是与题干不符？ 2、为什么不能假设第一年的Libor下降，而第二年不变？

d为什么会导致跌破净值？

为什么相乘就答案？

这个题求var的公式和流动性章节第一课的不一样 表达意义有什么区别吗 什么情况下该用哪个呢

老师，这道题目c和d怎么理解

请老师帮忙列一下各指标对d1、d2的影响 以及各指标对call option和put option的影响

请问老师，这里第三个说法，提高统计学显著性怎么理解，可以用式子解释一下吗？谢谢

这道题讲的是cml不一定足够分散，sml足够分散，但是课程131:18的总结讲的是相反的，课上老师总结的是cml是well-diversified，sml是not well-diversified ，麻烦老师去看一下相应点的课程，然后分辨一下哪一个讲错了，谢谢

信用风险百题第25题，debt为什么等于无风险投资-put？

老师，call-on-a-call，是在0时刻买入一个执行价K1，T1到期的call，然后在T1时刻判断要不要买一个T2到期的call对吗？假如买了，再在T2时刻判断要不要以K2买stock。这样理解对吗？