老师，保护性看跌期权和单独看涨期权有什么区别

老师好呀，讲解老师说FFR是国债利率，GC是以国债为抵押的回购利率，说GC回购比国债更安全，这是为什么呢？国债可以被认为为无风险，回购还要在国债无风险或者低风险的基础上加上交易对手风险，这样考虑的话，为什么GC还要比FFR低？

有效凸性这里 视频解答应该是错的吧 式子列的一样答案我怎么按计算器都是等于 214.61 答案中的数字我是怎样都按不出来

请问老师COV(A,P)的公式，到底是Wa·σ²+2ρ（ab）Wb·σa·σb还是Wa·σ²+ρ（ab）Wb·σa·σb

老师好，不明白为什么借款利率上升 borrowing rate 对买方有利呢

老师选项A说永续年金的修正久期是20年，修正久期的单位也是年么？我记得麦考利久期单位是年啊，再就是20是怎么算出来的呢

第60题，组合的VaR计算的时候不用考虑资产的权重吗？为什么可以不考虑权重呢？

老师我想问一个这个题外的事情，这个第三题是一个大样本，可以用Z分布或T分布，那如果用T分布的话，查表要查单侧还是双侧呢

为什么是yield上升sell,yield上升债券价格下降不是应该买入吗？

为什么Vega可以为负？Vega的图不是这样的吗？