第21题，老师是分别用的两只债券计算的违约率，为什么可以用第一只债券前六个月的存活率，乘以第二只债券后六个月的的存活率等于第二只债券的存活率啊？题目没有告诉两只债券违约率相关性等于1呢。

short butterfly spread是指put butterfly吗，题目中没有说option必须要一样的expiration date，为什么第二个不对呢

题干不是两个月后的月中卖出吗？那不是想到于2.5个月吗？

Market implied recovery rate 是什么意思

老师好，这个题两个权重加起来超过1，那60m最后是怎么分配呢

百题51题

知道是偏向右边的，但不知道为啥选C

请问I为什么是对的？Arthur Andersen是什么？

请问contango和normal backwardation是什么？

assume no borrowing and no short selling是什么意思，分别导致了什么结果呢，为什么因此说权重就不可能为负或大于百分之一百呢，标准差就不能大于19呢