那考虑这三个之外，还会考虑什么吗

老师好，这个求U和P的方式我没见过，是只要知道期初价格期末价格就可以用还是另有其它条件才能这样简算？经典题第一二道的U和P为什么没有用这种方式求呢？

老师这一题可以解释一下吗

这里1/y 推DV01怎么推的啊

老师，这个Stack我算是彻底没明白。以德国金属公司为例，市场是backward的。我的问题有3个。1现货高于取货价格，此时策略是否是卖现货买期货，如果是的话那1时段到期时如何平仓？roll下去。

对于short future，我看跌标的资产价格啊，利率上浮正好债券价格下降，C才对吧。哪里讲了标的资产的价格与衍生品之间是正向的关系呀？

标的资产是股票时：利率上升，看涨期权价值上升，看跌期权价值下降。标的资产是债券时：利率上升，看涨期权价值下架，看跌期权价值上升，是这样吗

为什么一家公司发行债券是永远都是平价发行

请老师讲解一下这道题

老师好，这种货币期权中怎么确定标的是谁？以及计算公式中的R要怎么确定？