老师您好，这个题我是排除法答对的，但可以具体讲下若障碍价格变动对其的影响吗？

FRM中，外汇 5.2X/Y, Y是标价货币 ，1X=5.2Y。是这样理解吗 （因为在CFA中，分母是作为基础货币），很疑惑

老师，这题为什么要乘以根号下252呢，题目问的就是1-day VaR呀，乘以根号下252不就变成了1-year VaR了吗

请问这俩图是不是只能看出某一时刻期货价和现货价的大小关系，以及体现两种价格最终收敛的趋势，但看不出远月合约价和近月合约价的关系，任一时刻的F价和S价也没有关系（因为不知道远期合约的期限）？

请问variance和bias的区别是什么？

老师，题目没给出expected return时，默认ER=0对吗

老师一般这种题里的 d1 和 d2考试会直接给你吗，还是说要自己求啊，感觉求的过程好漫长啊，还有会直接给N(d1)和N(d2)吗

请问老师第一行p除以2是表示双侧嘛

老师能解释一下B吗？

这个未来价格如果给无风险利率和leaserated的话，用s(1+R/1+l)^t还是s*e^(r-l)t呀，这两个公式的使用情况都是什么呀，有点混了