一般来说用模型算出得P理论，如果高于P市场，是说明市场没有达预期，还有上升可能，是undervalued。为什么OAS这里倒推出的P理论高于P市场，就是overpriced？

假设这是一个long forward,那么这两个远期合约的value在remaining time不都应该是St-F/(1+r)吗,为什么说A不对

这不是货币市场工具的折现率计算方法吗？零债券不属于货币市场工具吧?

老师，我有同样的问题：如果发生拆股，并且拆完之后股价上涨或下跌，应当怎么计算，以及其他没有发生拆股的，股价也在此时发生上涨或下跌，这时计算新的除数的方法还一样吗？

Q2小题，计算FCFE，根据公式FCFE=CFO-FCinv+NB，FCinv不是-1160，减去FCinv，不是相当于加上1160么

可否再解释为何买窄劝代表在债券市场上的信用风险补偿是偏高，而买CDS是代表在CDS市场中信用利差是偏低的

这道题管理费和基金费用为什么不是从最后的总价值180里面减去，而是从最初的成本100里面减去？管理费一般不都是在最后收吗？

想问下，视频最后一道案例题中，为什么算profit时候要加回分红。课程视频里说到如果出现股票分红，那么short-seller会把分红支付给lender，那么这块利润不加进去才对？麻烦解释一下

为啥选择A？请老师抽空解答 这题abc都不会

为什么这一题是挨个算每个的收益率，加总后再除？而图片中这一题是先把前后加总，相减算出利润，再一起除？