老师，下图划横线的all-in 是具体是指把哪些内容都算进来了啊？（risk premium ，cost 等等么？） thx～

老师，下题给出的1、3、6个月的spot or forward points,是就对应的前面的期限的是么？和利率不同，没有所谓的去年化和年华是么？ 谢谢～

Option contracts can be viewed as limit orders for which execution is guaranteed at the strike price. Therefore, a "put buy" order at a strike price of 25 will guarantee selling the stock at 25。 老师，衍生品我还没有上，所以解析没太听懂。这个 put option buy 什么意思？看跌期权买入?还有strike price也不懂。

老师，我前几天重注册了CFA的时间和考点，但是现在想再在官网上查看一下，请问是哪个链接？ https://www.cfainstitute.org/en/programs/cfa 这个链接打开的界面和金程发的pdf的对不上，可能我已经又register了的缘故。请问我如何想再次确认自己的考点和时间？ 我的截屏没有考点，只有更新时间信息。

第一题 overconfidence要从两点来叙述 应该从哪两点呢？我看答案觉得也不是很明显的两点。这让我有些困惑。这个题我不太会答。

第二问 client2的representativeness不是由过去推测未来吗？为啥不是overweight过去而underweight最近呢？我没懂啊。

老师，衍生案例8第3题，MVHR的是以美元计的return，所以我理解，hedge时，应该也是用美元hedge啊？题目中为什么是short position是日元呢？

关于Trade allocation，比如我有2个账户A、B，比如我应该A、B各分100share，结果我分错了，比如我全部分给了A，那么我应该把A被占用资金的利息补偿给A，这个资金被占用的补偿就是credit，假设这个credit为100元，然后我有以下几个问题： 1.文章中的“debited from these account that should have received shares”这句话意思就是把这100元从B账户中扣除补给A账户吗？ 2.因为理论上B的资金应该被占用，但是实际上没有被占用，相当于B账户占便宜了，所以要把这个便宜陪给A账户，是这样理解吗？ 3.答案中“in no instance should clients suffer a loss because of an allocation error by the manager”这句话的意思，就用我上面的例子，比如每100share对应的gain是100，正确的应该是A、B账户各赚100，结果现在是A赚200，B一分都没赚，那么应该manager自己补偿100给B，结果为A赚200，B赚100，是这样理解吗？

请问原版书电子版在哪里下载？

老师好，问一个关于计算收益率几何平均的问题。如果我有一期的收益率是-100%就是亏掉了所有钱，那么根据公式我之前不管之前有多赚钱，平均后都是-1。是这样吗？