R11第三题A，为什么算equity premium的时候不用考虑div income？即CG 4.6% +div 2.6% - bond 2.8%？ 第三题C，为什么算风险溢价是用expect 的equity - current 的bond？不应该取同一时点么？

网课中谈到，有关估值，GIPS采用accrual accounting（权责发生制）而不采用cash-basis accounting（收付实现制）；有关认知资产和负债，GIPS采用trade date accounting（交易日会计）而不采用settlement date accounting（结算日会计）。个人感觉这里是两两对应的关系。accrual accounting必然对应trade date accounting，因为这代表在下单当日就计入账单；而cash-basis accounting 必然对应settlement date accounting，因为这代表一手交钱一手交货的过程正式完成后才计入账单。请问我的理解是否有误？谢谢！如果没有错的话，那就可以把它们捉对记忆了。

当收益率曲线平行移动时，计算收益为什么用年初YTM而不是年末ytm，请老师再讲一下

请问time-series misspecification的forecasting the past可以再解释一下吗

第2题，BSM模型假设中，资产价格服从对数正态分布，为什么不对？

请问multiconllinearity中，bi cap不准确，导致Sbi cap不准确，导致t-test不好用，那F-test呢？F-test也不好用了吗

老师好，请教一下，这个退休前的工资不是每多工作一年就能多1%吗？当他退休的时候是工作满38年了，为什么在计算退休前工资的时候是乘以8%这个固定的数字呢？

是不是c中既可以说是利率差值变大也可以说inflation变大？谢谢

为什么long derivative是 short forward啊，＋derivative不就是long derivative么

这个任务的两道题一模一样，重复了