官网case《Beaumont advisory scenario》Q3,关于ETF的三大风险，官网给出的答案关于ETNj杠杆及反向基金描述的内容觉得与基础课不太一致，请老师帮忙解读下。

请问老师，为什么计算GROSS_IRR的时候最后一期只考虑operating_result而不使用NAV，在计算hurdle_rate的时候最后一期就使用NAV来计算IRR

老师请问一下 long gamma可不可以理解为positive gamma？

官网case<Quantum credit advisers case>的Q4题，为什么选债券2而不是债券1呢？这个和h周期性有关，还有就是为什么是选spread小的应该价格幅度变化小啊？

官网case《Antrim capital partners item set》的Q4题，请问商业和政府lease的折现率是怎么考虑的，看官网答案也不是太明白。

官网case《Neckar foundation case scenario》的Q4题，为什么选C，我认为A也不对啊？

密卷第64题callable bond有个call option at par，那么在t=0时也债券价格也不能超过100吗

密卷第60题，为什么不选B呢，什么是inflation pass through rate

密卷第53题，为什么用current rate折算呢，capital不是无论current还是temperal method都用hitorical rate算吗

密卷第51题，为什么不选B，RE增加95000呢