老师，可以详细解析一下这题吗？（另外，这题可以用the unit root test of nonstationary或者DF test检验random walk吗？）

老师 请问第10题 ETF额外的earnings 是不是分配时候不收税 还有B C选项哪里错了 请老师讲一下ETF dividend与ETF earnings是什么关系

一直有个疑惑。总是强调mean reverting均值回归。但这个所谓的均值是怎么定的呢。是通过前面所有数据算出来的一个均值吗。举个例子比如就说苹果这支股票吧。那这种总是在慢慢增长的股票，均值不就一直在抬高吗，那这个均值回归不就不成立了吗。

Portfolio里面的四因子模型和equity中的fama french以及PSM有什么瓜葛吗 感觉差不多的东西 为什么放在两个课里面分开讲？

想问一下ppp的relative和ex ante会怎么考 感觉一个实际一个预期 也没看到别的什么不一样了

Portfolio balance model和BOp章节里的debt sustainability channel是不是同一回事 都是讲长期deficit 然后外资觉得这种deficit不健康的 就撤资 然后本币下跌？

想问一下text preparation 和wrangling的本质区别在哪里 因为他们的操作很相似 都是把文本变得简单化 同质化 但是如果没有一个比较明显的区分界限 很容易记混

老师，感觉百题里面的数量的case2chowtaifook里面第6题有点问题，在多元回归里面叫sc，序列相关，在ar里面才叫自相关。这个题目给我造成了误导，看见自相关就想起加入滞后性，请老师帮忙解答和校正。

老师，该题的正确结论“Prediction in multiple regression are subject to both parameter estimate uncertainty and regression model uncertainty”是仅本题因为R-square小，SSE大, 解释力度弱而成立; 还是说任何情况下, 对于多元回归都成立呢？另外，该题对应的是多元回归中的哪个考点呢？

不好意思刚刚表达不清楚，我是想问，如果最后两年的POD和recoveryrate是两组不同的数据，LGD怎么算？