covered call和protective put 对应的中文翻译是怎么呢？分别是什么交易策略呢？各自原理是什么呢？

老师您好，百题第三个case的第5题，答案说Evermore简单把100个BP加到二叉树上是不对的，应该将整个yield curve上移然后重新构建二叉树，即应该用第二个人的那个方法调整。这两个人对100BP的调整有差异么？百题讲解里授课老师这个点直接跳过去了，说没区别，但答案说有区别的啊

老师， 请问FSA note study session 6里的第3题， 答案中写：“if CRAFT is classified as a VIE, the interest income will not be recognized in the consolidated income statement"的原因是VIE的returnVIE本身不收， 而是被母公司收走， 所以在合并报表的时候interest income不应该再被重复记录， 所以will not recognize in the consolidated income statement里。 请问老师， 我的理解正确么？

老师，请问组合百题第281页第22题，这个人继承了遗产，大部分做了投资，Ut和U0为什么是下降而不是增加？谢谢

老师，请问组合百题第265页一个第一题，已知P1和P2的投资比例均为40%到60%，怎么就知道哪个是40%，哪个是60%，而且已知是个区间，这样是否合理？我还不懂B选项15 million的计算思路。谢谢

老师，请问组合百题第257页第四题，ABC都是fund B相较于fund C的特点，为什么选A？谢谢

老师，请问组合百题第256页第二题，C对是因为fund A和B的组合与fund C的sensitivity一样，但前者的return比后者的小，所以买return小的，所以price也更低，然后卖return高的，可以卖的更贵吗？谢谢

老师好， case 9 第三题，这里如果我用ebit（1-t）的方法为什么就不对呢？ 谢谢

老师好， case 9第一问， 答案为什么是increase， 我没有看懂解答，希望老师能详细说一下 谢谢！

老师，请问asset return是服从lognormal分布还是正态分布，还是根据连续或离散区分？asset price服从什么分布？ 谢谢