当信用评级变差时间，为什么利率是个负数呢，这是什么个逻辑

当债券的评级下降了，收益率不应该上升吗，老师怎么说评级下降收益率下降呢，我实在不是很懂了

请问面值100 coupon ，payment 5的bond在到期前一天 它的公允价值是接近100还是接近105

第二期的违约概率P会是第一期的不违约概率减去第二期的违约概率，这是什么逻辑，怎么推导出来的

为什么IRR会等于个负数

你好，单a老师强化课程，这里风险资产P的风险要从20%降到10%，那分母是组合C的风险，为什么可以10%/20%呢，问的问题是风险资产降为10%，不是问整个C组合的风险降到10%，

100乘以pod又乘以RR啥意思呀

老师，如果本章15题如果是Dealer A市场英镑低的话是应该怎么套利啊？最初用美元到A市场换英镑吗？不是很懂怎么用这个27000000的墨西哥币套利，麻烦老师详细说下流程

违约的时间价格怎么就低了，如何理解

老师，这个Vfixed等式里面用了s1 s2……这是什么按照什么求，是浮动利率的现值吗？浮动利率每年的收益率是S吗？s不是doushi都是从零时刻的预测吗？这个能算浮动利率吗？这边讲的这些都看不懂