怎么判断round-trip commission和bid-ask spread都是双边的？比如round trip没有说单边则默认双边，那么bid-ask spread不用乘以2吗？

case7第六题为什么说 call option 价值与无风险利率成正向关系

组合delta是1，需要达到delta为0.9。为什么需要short call option？我理解long call option的delta是0-1也能达到目的，不一定需要负delta。

老师 我这里有点绕晕了 interest rate option 是我有权在0时点进入一个1*4的FRA对吧 也就是有权在1时点以0.68%借钱，那这个option的行权利率0.6%是什么意思呢

老师好，29题如果时间节点改成5，算出5的FCFE5➕TV5=84520.1649，最后NPV为63176.5052为什么跟4作为节点的结果差这么多，怎么选择节点呢？谢谢

老师，如这类型题目，如何区分是计算QFP（标准国债期货价格），还是计算单独某一只国债期货的价格哦？

reading31第5题，为啥从AA to AAA答案中计算利率变动用0.6%-0.9%，0.6%是AAA评级的spread，不是应该用0.9%-0.6%吗，这道题没看懂为啥这么算，老师帮忙解释下

老师，关于local expectation theory，打勾这两段话是什么意思啊？

第四题c选项，为什么指的是Ft,T呢？另外这道题给了St，为什么B选项用公式1，而C选项用了公式2？

请问下equity-method和acquisition- method下，balance- sheet和income- statement分别怎么记账？