第四题c-的4.5714怎么得到的啊

请问Var是考虑风险和损失的关系，不区分是什么风险吗？

这题麻烦解释一下，V model里面不是也有θ（长期利率）吗？

老师好，这个题要分析的模型不是宏观经济模型吧，讲解老师为什么用宏观经济模型解释这个多因子模型呢？第二个问题，老师说E(Rp)和E(Rb)相等，这是为什么呢，组合的期望收益率怎么会等于benchmark的期望收益率呢？

关于这题为什么C不对还是没有明白，老师在别的问题下的回答是“C当前的说法是95%的情况都会出现损失，只是损失不超过6.5m，所以是错误的。因为95%的情况下不止出现了损失，还有盈利的可能性。所以不能单说出现损失的可能性为95%。 正确的说法是“95% prob下，if loss, max loss是多少”。或者说有95%的概率，所得的回报会大于-6.5 million（包含损失与盈利）。” 但题目中B和C选项的英文表述是一样的都是 can be expected to experience……，且一个是at least，一个是no more than。如果按照上述老师的解释，B选项应该是5%下，if loss，min loss是6.5 ，所以B也表述的不对吧？ 并且题干说了是one day VAR， B选项也没说是One day。

请问这道题降低duration的结论是怎么得出来的？ 思考过程是什么？ 这里没有明白 谢谢~

这几个公式都什么意思，怎么理解，怎么记忆，特别是最后一个最优权重，分子和分母一样的，多一个加权怎么解释，应该是区别开没有做区分，具体怎么理解

老师好，顺向的英语是什么，contrarian 的相反词，谢谢！

这个公式能简单讲解下吗

这个公式怎么理解，IR信息比率的公式不是这样吧，TC和IC又怎么解释