LIBOR 这个市场利率是不是可以相当于无风险利率？

老师，这道题我计算出来的结果是A公司ROE是4.49%，B公司ROE是4.62%，可以直接排除A和B选项。选择C。但是看视频里老师的解析。首先觉得有些混乱，明明是ROE，老师多次说是ROA，另外解析也是按照A公司ROE高于B公司ROE来讲的。 请问是不是哪里出现了问题？

按照避免paying twice for the same performance的原则，incentive fee不是应该再120以上的部分来计算吗？为什么要用113.6呢？125是没有扣除fees的数据应该减去相应的120才对呀？

为什么c

请问是不是只有可以卖出的，有确定期限的股票才能按计算器计算出来？

课上学的是Asset-based中Equity=FVA-FVL，请问在做题中如果有market value最好还是用market value吗，和前面的企业价值multiples一样？

按上述公式算出来的Sn=33.33,面值50折回去的部分则为35.06，与答案不一致，请问是哪里有问题呀

如果要reclassify的话，是不是应该先把这个portfolio作为Held-to-maturity类型realized掉呢？ 所以不是应该先用2010的amortize cost减去2009的（即20,000-22,000，少了2,000）；再从2010的amortize cost转向market value（10,000-20,000，少了10,000），两个总共对B/S的影响应该是少了12,000

A bond is currently trading for $109.246 per $100 of par value. If the bond's yield to maturity falls by 25 bps, the bond's full price is expected to rise to $110.481. If the bond's yield to maturity rises by 25 bps, the bond's full price is expected to fall to $108.029. The bond's approximate convexity is closest to: 这道题我按了好几遍计算机，算出的答案都是24.2857，请问是保留小数点的原因吗，考试的时候遇到类似的情况是选最接近的那个答案？

老师，怎么感觉这题颠覆了我对价格或者是波动的理解，这里的价格到底是实际购买时价格还是相对利率的价格，这里所谓的波动是真实波动，还是相对波动。一般人想法应该跟我类似，反而选B\C