
-
CFA一级
包含CFA一级传统在线课程、通关课程及试题相关提问答疑;
专场人数:6084提问数量:109841
讲义上明确写了,How often should the index be rebalanced是How an index is constructed的一步,怎么到了题里,rebalance的时间就成了manage的步骤了呢
查看试题 已回答giffen商品是否可以这样理解,商品需求量变化的其他两个因素:一个是替代效应,一个是收入效应。替代效应中商品价格下降,即实际购买力上升,导致消费水平需求量增加,此时替代效应为正。如果收入效益为负,即收入水平大幅度降低,收入效益降低的影响+替代效应的影响,导致总影响为负时(收入效益为负的影响>替代效应的影响),这个时候就产生了giffen商品。因为giffen商品本身是一种特殊的劣质品,劣质品会因为实际购买力的上升而需求下降,所以在劣质品当中,替代效益和收入效益的方向总是相反的,只不过需要比较一下,到底是①替代效益高于收入效益,还是②替代效益低于收入效益。如果发生①就还是会出现劣质品需求下降,如果发生②才会出现giffen商品,这样理解是正确的?
查看试题 已解决精品问答
- 为什么半年付息 算ytm是乘以2 而年化的麦考利久期是除以2
- m上升 EAR为什么上升 以及为什么又不变
- 前面在讲Aggregate demand curve的时候说,价格上涨使消费下降,而这里又说价格下降消费变少,为什么存在矛盾?
- 对于老师讲的这部分,1. 我理解FRA的Payoff始终等于利率期货的Payoff部分进行折现(除以1个大于1的数),也就是说,FRA的Payoff的变动幅度 应该 始终小于利率期货的变动幅度。2. 至于是涨多跌少,还是涨少跌多,其实MRR在分母上,可以根据1/x的曲线特点来理解,无非就是MRR上升时1/(1+MRR)的变动幅度 小于 MRR下降时1/(1+MRR)的变动幅度,所以如果MRR上升时,Payoff是上升的,那么就是涨少跌多,如果MRR上升时,Payoff是下降的,那就是涨多跌少。以上2点,我理解的对吗?
- 不懂这里为什么新固定利息与老固定利息的差值折现到1时刻就是1时刻的value,为什么只考虑下半边支出的部分,不考虑付息收到的部分
- 如果IC和CAL线的切点在后半段呢,就是比和有效前沿的切点更高呢,不是后面无风险资产权重为0吗,为什么说一定有无风险资产呢
- 为什么不是C选项呢?credit risk是由于借款人违约未能偿还而使债权人遭受损失的风险;solvency risk是由于自己财务状况不佳而无法偿还到期债务的风险。二者紧密相连
- 那么股票的公允价值是不是交易价格? 既不和市场价值一样,也不和账面价值一样?



