老师好，请问223题为什么选C？这里的知识点在哪里有讲到，我在讲义上没翻到。

老师好，请问215题Ⅳ为什么正确？dynamic replication是什么？

老师好，请问213题CD两个选项是什么意思？

在讲这页时，老师举了个例子，3个月期欧洲美元，价值100万，quot为97.求现值，请老师展示下具体算法，尤其是折现那里，梁老师一句带过，说是用单利，单利也不是那样算的吧。还有是否可以转达这位很多时间用来自以为是的梁老师，请先讲清楚知识点，我问了好几道题，都是他讲错了。这样不枉人家称呼你一声老师。

能不能举个实际的例题说明如果用Merton会怎样计算，如果用KMV又会怎样计算？该成KMV，是N(-d2)因为用历史数据所以变了，然后N(d2)也变了？然后N（d1）和N(-d1)会变吗？用来计算的K（用在Debt，Equity或N(d1)的公式里）也变了吗？

为什么将0.5时期的value折现到零时刻除以的是1+5% 不应该是1+5%/2吗

老师你好 我觉得这道题的视频解析存在异议。0.7%*2.33*根号10得到的是汇率的百分比VaR，通过乘以现在的汇率1.5得到汇率变动的实际10-day VaR值，再乘以Delta得到option的实际VaR值。这道题的Delta以GBP标价，意义就是汇率变动一美元 期权价值变动56GBP 答案应该是以GBP标价的而不是美元。解析中乘1.5的意思应该是把汇率的百分比极端变动变为以美元表示的极端变动 而不是把GBP转化为美元。

老师好，请问198题Ⅰ为什么正确？operational risk 应该不包括strategy risk和reputational risk？

老师好，请问195题为什么不选A？B选项是什么意思？

老师好，请问193题目中的static CDOs和active CDOs分别指什么？B选项是什么意思？