1.系统风险和利率风险期货对冲策略里，判断对冲方向，买还是卖期货，看N算出来正负对吗？ 2.主观判断的话，是不是只要是持有现货，都是期货空头？

老师， 一般的资产组合的标准差计算，不是使用的资产1和资产2的资产权重w1,w2吗， 在这里为什么surplus的标准差不是用权重代入，而是用A和L的金额代入？ 请解答，谢谢！

老师，因为计算CVA有假设，所以市场真实CVA与计算的相比，计算的CVA是高估还是低估的呢？以及请问为什么

老师麻烦问一下principal mapping和duration mapping中的NP也是需要折现到0时刻的金额吗？如果是的话如何折现呢？

老师你好 由于公式较难输入文本框 我写在了图上左下角画蓝圈圈部分，辛苦老师解答下

衍生品部分的ppt讲义题目 这个蓝色和紫色彩笔画的部分什么意思？

问A与谁签互换更省钱？如何比较？A想借浮动利率 A与B相比，fixed是比较优势，先各自借，再在各自有优势的市场借，共节省0.5% A与C相比，浮动利率才是比较优势，那还需要互换吗？不需要吧？

老师，您好，这个题麻烦讲解一下吧，B C D选项不太明白

老师你好 这边周老师上课的时候拿30年的贷款来举例，50个bp对此变动几乎没有影响，但是我有点疑问，如果30年前我是以低利率借的钱，那现在市场利率上升不是就相当于我捡到了便宜吗？那么这个怎么说是长期资产不受影响呢？

各自在自己拥有比较优势的市场去借钱，但是双方约定的一个支libor 和一个支3.5%的固息，是怎么算出来的呢？怎么做到约定的利率及各自支付的利率最终使得各自都得到0.5%的好处呢？而恰好两者之和又是在各自拥有比较优势的市场上借钱节省的1%呢？