老师，第二个问题计算过程是怎样的呢？另外，第一个问题，我算出来n=10523.78，为什么和cystal老师写的10524.14不一样呢？

老师，这题是不是说，short有权利执行，对应的long就是义务方？

FRA到底什么时候结算，课上讲的是t1的时候settlement，t2确认利息。讲义里不也写的settled at beginning

我这种做法没结果，不知道问题出在哪里？而且文中那个100m为什么是k，k的计算方式不应该是我写的那种么？另外怎么计算无风险利率和phsical rate的pd？

请问老师讲的第二种方法不用加权吗

D 為什麼不是呢？

这个图中的 survival probability and life expectancy怎么理解

unsmoonthing 后 收益不变，总风险 系统风险 相关性都会增加 夏普 特雷诺 都会降低 自相关性也降低 总结的对吗？

Bond1,2 cash flow(t=0.5)怎么计算的

债券1也就是也就是位于第二行的那个债券，它是零息债券，那为什么一年到期后，还要支付60000的coupon呢？而且老师那里的100除以100是什么意思啊？为什么不是报价95.238除以100呢？