老师您好，这里周老师说“PD上升时，欧元贬值，美元升值，exposure会上升更多”，这里怎么会得出敞口会上升呢？如果是用美元支付的话敞口会上升，欧元支付的话敞口会下降吧？请老师解释一下哈，谢谢！

mirable在哪个班讲过

请问这道题应该尽量缩小vega的影响来实现zero exposure? 因为没有给出最初的position是什么？ 所以无法确定vega应该往哪个方向对冲多少？

老师您好，我画问号的这句话是算实证结论吗？是怎么得出的呢，需要掌握吗？谢谢啦！

为什么美式看涨期货在标的股票没有分红的情况下永远不会行权？这个是从价值定义上解释的吗？如果标的出现利好上涨 超过K了此时不就可以提前行权吗？

dollar roll的计算没有遇到过，老师能给一个例题吗？

但是当interest rate下降, puttable bond 价格下跌的时候卖还给issuer的话 这个时候的卖价就很低 不是亏了吗

老师，请问视频里说有一个情况是小于0.7就是平稳的，现在是小于1也是平稳的，这分别是什么情况

老师，SML只有系统性风险，而CML上都是无风险资产和市场组合的再组合，非系统性风险都被分散掉了，那这两个线不是都只有系统性风险了吗

可以解释一下为什么future value偏低但是future rate偏高