题目中说的是银行面临的风险，破产风险是指的交易对手面临的吧？而且抵押品价值下降，可能会导致结算风险吧？

如何理解一年后的债务L1的计算，为什么是14乘以-2%？

老师可以解释一下453的12两个叙述吗

老师，330题说总体方差是10，总体均值是8。在计算标准误的时候，如果用总体方差就不应该再除以√n了吧？

老师，您好，这个28题中，ES=(Var+beta-u*shape)/(1-shape),ES 应该与U呈现负相关，故B错误，麻烦老师解释下，谢谢。

老师好，请问27题A里面reversible要怎么理解

风险中性概率表示的是未来股票价格上涨的概率这句话为什么不对，要怎么说才是正确的呢

Q27.请问A选项股票的波动率微笑negative skew对吗？不是正偏吗？

老师您好，这个问题我看了一下答案和题干，题目里说的是莫顿模型，所以当波动率下降,E也下降，D=V-E，所以senior上升，中间层更接近E，所以也下降。 那问题来了，如果出题的不写莫顿模型，我该如何判断呢，我的理解是，波动率下降，Var下降，所以极端损失下降，因此，应该所有的senior 中间层，equity价值都上升吧。 我的理解不知道对不对

79题我有点懵了 用bsm算出的implied volitility是代表实际的还是理论的呀 既然选b 那就是实际的了 可是我看答案怎么又说bsm代表的volitility是理论的呢