为什么cml是用于有效组合，而capm是可以用于无效组合呢？capm不是只能给系统性风险产品做定价，所以产品必须完全分散化，那么产品就是有效的吗？

第6题，从哪里能解析出来6个月末需要折算呢？

蓝色框框里面，他说AMA允许银行可以建立自己的操作风险模型，相比市场风险；；但是根据巴塞尔协议规定，市场风险也有标准化和内部模型发，也能建立自己的模型啊！

课件讲义中SWAP,net 的部分是从最高利率6%net了0.005，习题中的答案看不明白

46题，为什么就能直接说delta=-0.5？考试我怎么能判断是出题写错了，还是就按照空头看涨期权来算？？

为什么选择投资无风险利率

习题集392，解答看不懂

习题集387，解答看不懂

对这句话不太理解，为什么给高收益的话，他们可能会风险更低呢？相反，他们风险高，所以有时会有低收益。刚刚老师还说风险和收益是匹配的，不应该是风险更高，收益可能会更高吗？

B选项可以再解释下吗？