此题c选项为啥不对？不是映射未知分布到标准正态分布吗？

为什么久期越大利率敏感度越大

老师，为什么第二个max（-value-Kp,0）,value 前面为什么是负号呢？是不是因为第二个的value为负值，需加负号使其为正？

老师，可以解释一下为什么A的MTM>0,抵押品是由B给到A？可不可以这样理解：A的MTM>0,A存在来自B的风险敞口，需要B提供抵押物来覆盖该部分敞口？

题意请翻译一下，没听懂老师的解释

Exposure+MTA < Threshold 不交抵押品的话，那和直接把Threshold设成原Threshold+MTA有什么区别？

不理解这个题目，老师可以再讲一下吗？

或者能不能把U理解成类似企业资产的一个变量，当F很小，U很小的时候，很容易出现违约？

没理解U代表的到底是什么呢？是违约概率密度分布的横坐标吗？那F越小，U也越小，那么U左侧的概率就越小，说明越不容易违约？

老师，请问下这页第一步计算的过程是怎样的？怎么求的PV，谢谢