老师构建的组合，按常理手里持有资产，应该是担心下跌，所以应该是买入看跌期权。

上面公式，MRR上升，分子减少，同时MRR在分母上，算下来整个公式还是减小啊。同理MRR下降也是双重增加，并没有老师说的涨多跌少啊？

右图，合约的价值在一开始为0怎么理解？合约的价值只能说围绕价格波动，咋可能为0？

这里为什么用Ei直接除以Se，标准化原公式是什么，请老师帮忙回顾，标准化公式的意义是什么

请问贝叶斯公式相关的题目以后还考吗

第一次做显著性检验的时候，滞后项的个数是如何确定的？是样本量包含的期数吗？

手里有大量的债券还要long futures position?

这里的Vt(T)是求的第一天的吗？

请问Risk committe是干嘛的？

是不是ccc越低说明钱收回来的速度越快，working capital越越高说明流动性越强，但是ccc和working capital是成正比的，这样说对吗