请问第六小问，计算固定利率支付的期权价值为何要折现到期权开始的日期，因为现在已经是过了两年，为何不是T=2的价值？

老师 百题第四题为啥不选C？最小化外汇风险的话，多元回归对冲不是更好吗？

这个三个久其，麻烦详细讲一下区别？

出现这个单词 就代表曲线是非平行移动？为啥

老师 百题第二题展期过程中是通过什么数据找出forward discount 的？是快到期前的6个月forward point吗？

OAS 为啥是个常数的利差？

你好老师，利率高的时候到底买可变还是固定年金？

这里t=1时刻 payoff,是期权带来的好处,是不是也是t=1 时刻期权的价值? 另外.没有理解,为什么构建一个无风险组合,需要投资组合的总价值保持不变? 无风险组合不是要保持无论涨跌,收益不变吗? 为什么要投资组合的总价值不变呢? 另外按照老师这边的公式,一份期权搭配n分股票.好像无论如何都是做空 n 分股票+买入 1 分期权. 做空股票就是卖出股票对吧? 意思是如果要构建无风险组合,都是需要卖股票吗?这个好像也不合理吧?

为什么当月的收益就是drawdown?

题目问不加杠杆的收益率，为什么是除以700不是500？这个题目哪里明示了吗