原版书后题，第53页，第38题。我是用的α=1%，t=2.58，比EST和Tenure的t值1.201和2.308都大，落不到拒绝域，所有都不能拒绝原假设，不能不认为EST和Tenure不是significant的，那就是EST和Tenure都是significant的？请老师解释一下，我这里的思路是哪里错了？

老师，哪儿看出来的退的2%是4年的？

所以这里的标题写错了吗？应该是minor risk factor

Intermediate-term debt instrument 指哪些？

Cash reserve fund是内部信用增级还是外部信用增级，它和cash collateral account 是一回事吗

为什么借款期限是从1时刻到4时刻持续了三个区间，但其利率只是一个1+FRA*（90/360）而没有三次方呢？

老师你好，对于图中所示的这种T-Bond结构，算accrued interest时，从c1到t=T时刻的TVC是否应该用单利

请问为什么第三题是value是负的，题目说purchase了一个欧元对日元的外汇头寸，并没有说是用于购汇还是结汇，如果站在DC的角度，欧元升值了，如果是购汇端的话，感觉确实是value为负，请教一下，有点晕~~~~谢谢

在有两个options的情况下，要怎么调整分母呢？

老师总结一下， 是不是 在inventory里，IFRS是可以reverse到原有的值；US GAAP只能下降不能上升；两种在agriculture，forest product可任意变动。 在asset里， US GAAP用cost model不可以reverse。IFRS用cost model和revaluation model都可以reverse。