PPT 115页例题，increase equity exposure这块为什么 原来的β(P) = 0

还是不能理解，1.empirical duration是duration的经验值，不包含也和spread duration无关？2.理论上不管利率还是利差变化引起收益率变化导致价格变化的程度相同，那投机级债券，虽然说利率变化占比小，但如果是1%利率变化引起的收益率变化还是1%，那这部分收益率变化引起的债券价格变动敏感度就比投资级的小了？因为它spread duration大？那这个spread duration没有经验值吗？意思是理论上不管什么引起收益率变化对价格变化的敏感程度应该相同，但实际，利率和利差引起的一样的变化导致的价格变化程度是不同的？

此处我能否理解为我的融资成本为Fmkt(1+rAUD)/S,小于我的投资回报(1+rEUR)，因此要借入AUD投资EUR？

考试会考这种大段无效信息的题目么。这个case的题目做的时间超级长还正确率不高，麻了

第二题算出854000后，为什么不能直接用854000/（1+YTM)求出pv呢？

请问 企业金融里 杠杆 breakeven 这一章内容还考吗？没有看到对应视频内容

老师您好，视频里老师这张ppt最下面用单利算fra的pricing，等式右边指数部分没有平方，为什么原版教材这里在统一完复利标准后，等式右边指数部分平方了，没有看懂，请老师解答？

老师，19题这里表格里对Plus账户列名了收费标准，文章中Klein的描述却说对基金不收佣金，这里不是矛盾了吗？

这题没讲明白

为什么浮动利率产品换成固定利率产品后，现金流风险控制而市场风险暴露？市场价值不是和市场利率有关吗？互换后利率不是固定了吗？