老师你好，道德第二的题的最后一问，A和C为什么不对？原文中说他买之前客户同意了，但之后被迫卖掉，他卖掉只得到了雇主同意，他没有跟客户披露卖掉啊，所以我觉得A也不对

百题-衍生品中 第4个CASE 第2小题 关于计算国债期货价格 这一题里面的AIt (到期日的应急利息) 不应该是0呀？怎么答案视同为0呢？

请老师帮再捋一下 计算国债期货时候使用的AI0和AIt 到底怎么区分？

老师，18题问什么还要减5.663

第39分钟，如果说b1大于，也算是均值复归吗

老师你好，R34Q39我有两个疑问。 1. 为什么四年期债券2年后卖掉的价格是100/（1+S2）^2？那意思是2年后就能收回100或卖出价是100咯，这怎么确定的？我是算了一个f（2，2），从四年后往前这两年算的卖出价格，这样不是更合理么？ 2. 这里算两年的total return是用几何平均，这个怎么理解？

老师，第十五题为什么不直接选npv最高的 还要看EAA

请问example6中第五题value of equity=NPV+BEe，NPV算的是equity，即RI/(1+r), 可是RI为什么使用Dividend/repurchase呢？Dividend/repurchase是repurchase中div占的部分吗？另，为什么没有加上BV的部分呢？

老师你好，在计算含权债券的embedded option估值的时候，题目中给到的forward rate是拿来干嘛的？因为基础段算pure bond value和含option bond value 的时候都是直接用利率二叉树的利率，但是reading 36课后题第23题，在算option bond value的时候就用的是forward rate来折现，不太明白是什么意思。

第17分钟，习题课讲是加入滞后的第二项，这个老师说第三项，到底哪个？