536页 15题 最后一个信息点是啥意思？

539页24题 “roe slowly decline to cost of equity”都没说是=0，为什么是用有w的这个模型，不应该是用讲义里第三种吗？再就是给出g，算出g和b有什么用呢？

539页 25题“market price=book value”意味着什么呢？如果是terminal value=0，为什么？而且是这样的话 答案公式中最后那一坨是不是写错了？

这道题的公式明明是体现了税率的不同，为什么答案C的解释说剔除了其他不同地区税率的影响，求解答

利率二叉树和Spot rate 与forward rate如何对应与相互转换？

Hazard rate 指的是单期违约率，等于本期POD乘以上期POS对么？

什么是local expectation theory?

王慧琳老师在讲课时说m=U1/U0 林正老师在讲例题时说M=U0/Ut 请问两个不是矛盾的吗？

这个case的第四题，基金经理给caper买入，为什么不通知一下另外一个相同risk profile的客户，这个客户也许就增资加仓呢？基金经理仅仅脑子想了一下没必要拆东补西，但是没有通知到合适该股的客户啊？不违反么？

你好，想问一下riding the yield curve策略成功的条件是什么？像forward contract，条件是未来实际spot小于0时点签约的forward，则多头赚钱。那这个策略赚钱的条件是什么？