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CFA二级
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這道題說一般情況直接delta + gamma. 之前的知識點是long 1 stock, short 1/delta call option to hedge. 考慮gamma 的情況就變成 short 1/(delta+gamma) call option 嗎
第1题 July-August calendar spread 以下观点来自chatGPT 在calendar spread(也叫日历价差)策略中,一般是通过卖出近期合约并买入远期合约来构建的。因此,计算价差时通常是远期合约价格减去近期合约价格,也就是远期减近期。
已回答Q4 ①如何可以看出模型是入职公司前开发的?②如果是入职公司后,在空闲时间开发的,但是公司不认可这个模型的参数或者假设,并且从未使用,带走这个模型不违反道德(没有雇主书面同意)?③如果是入职公司后,在空闲时间开发的,该模型被使用过,但是公司不认可这个模型的参数或者假设,带走这个模型不违反道德(没有雇主书面同意)?
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- 这题为什么是选C?
- 请老师讲解一下这个题目
- 老师,第二题可以在解释一下原理吗?
- 老师,第三题答案的意思是:1.因为宽松的货币政策,导致加元利率下跌,导致加元贬值?2.但是,如果利率下跌,也就是分母上的百分比下降,不是会导致价格上升吗?。3.从而短期看是depreciation,但是长期来看,会回归到均值,所以是appreciation?
- CDS的long和short是不是反过来的?就是long CDS代表看涨目标公司credit,所以是卖出一份CDS合约?
- 很迷惑到底是long call+ short stock还是long stock+short call构建无风险资产
- 为啥accrued interest over contract life是0?
- 这道题可不可以用算出来的fpa除以0.9算出的价格和125比较,得出的差额是套利的利润?
