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CFA一级
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你好,来自金程题库,我对这题认为A是这样理解的,正是因为在衍生品学过,远期,容易违约,前期没有任何支付或担保,所以进入一个远期合约,想退出来,不难的,可以违约它,例如我们签订一个90天后,以多少价格买入一批大豆,但是由于没有收取费用 也不在交易所交易,到时候到期可以不买, 任意退出,所以推出也是容易的。
(二)远期合约的定价 远期价格是远期市场为当前交易的一个远期合约而提供的交割价格,它使得远期合约的当前价值为零。远期价格与标的资产的现货价格紧密相关。这个远期价格显然是理论价格,它与远期合约在实际交易中形成的实际价格(即双方签约时要确定的交割价格)并不一定相等。 Q:“它与远期合约在实际交易中形成的实际价格(即双方签约时要确定的交割价格)并不一定相等”?这句话不理解,为什么会不一定相等?
已回答你好 关于这题最难理解是P=D1/r-g ,这里D1,是哪一个题目给到2009年1月1号股票价格,那就是求这个时间点内在价值吧?那09年年初也就是08年年末,为什么D0是08年的股利,我们说08年股利也就是08年底发的股利吧,那不就是09年初吗,关于DDM模型,经常混淆怎么去判断,
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