两个问题，1、利率变化了，就不用8%了吗？利率变化对于整体计算有什么影响呢？2、老师讲了一句，YTM是持有至到期，利率不变，那这个方法是利率发生变化才用这个方法吗

B为什么对？defined by a single parameter, the degrees of freedom, which is equal to n-1？应该defined by 3 parameters吧：均值，方差，自由度

对于老师视频解析里讲的浮动换固定是cash flow hedge，固定换浮动是fair value hedge不理解，可以解释一下为什么吗？两种hedge难道不是根据对冲的目的来分的吗，那为什么一个只可以浮动换固定、另一个只可以固定换浮动？

这题怎么做，没有搞懂

with an up move that equals 1.05 and a down move that equals 0.97为什么是得到105和97，而不是101.05和99.03？

这道题C为什么错？

第四种场景能理解，但为什么第三种场景就能得到总产出增加呢？如仍按照第四种场景的分析逻辑，即使公共部门规模更大，但其支出的增加为什么就能大于私人部门支出的减少？

既然都没有税盾效应了，为何还要带上1-t？

c不对可以理解，那b也不应该直接武断的说gain都直接进equity吧

在forward/futures里，pricing和valuation是两个不同的概念。那在option里呢，B选项中的option price看起来和option valuation是同一个概念吗？视频里又写着option valuation就是premium，可是我的理解option premium是0时点就确定的付多少钱，而option valuation是随着时间变化的呀？