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The bond is issued for 0.9228 x 50 million= €46.140 老师可以解释一下这个等式的意思吗？为什么可以用这个等式来计算Carrying value at the beginning of the period. 通常是不是应该用未来现金流折现来算期初的CV？谢谢
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请问老师，关于利率互换合约，讲义100页中描述，等效成“发行一个固定利率债券，然后再购买一个浮动利率债券”，因为互换的是双方，所以这里的互换合约，仅仅指的是原本以浮动利率向银行付息的一方（BBB公司）的角度吗？就是说，仅仅指向对手方支付固定利率，收回浮动利率这一种情形吗？
已回答请问老师，net cost of carry是正的，那就说明carry cost- benefit是大于0的，总之期间成本是正的，那么FP应该更大呀，视频讲解中，说net cost of carry是正的,说明benefit-carry cost大于0，这个怎么理解呢？
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