-
CFA一级
包含CFA一级传统在线课程、通关课程及试题相关提问答疑；
专场人数：6095提问数量：110164
老手，foreign currency swap产品是不是也没有liquidity？所以a选项并不必然对。此外，futures产品要求支付margin和补充margin，是不是就算是higher capital reqyirement。
查看试题 已回答The expected future payoff of the derivative is discounted at the risk-free rate plus a risk premium.老师，能详细讲下c为什么不对？看着挺有道理的，用interest去折现。
查看试题 已回答老师您好，什么叫option传递了volatility of the underlying？option的价格将受volatility的影响我能懂，但说传递了volitility则不懂了。
查看试题 已回答关于ABS章节想问下老师： 1、时间分层是指在ABS发行时把债券分成几档，不同档次的期限不同（比如1年期、2年期、3年期），还是指由于对ABS进行了信用分层，由于提前还款而使得原来期限相同的各层债券现在变得期限不同？ 2、基于同一个资产池发行的ABS，如果不做任何分层（比如MPS），所有债券就是完全相同的对吧？ 3、WAL（Weighted Average Life）是否是对各债券期限的加权平均值？ 4、是不是分了层的MBS就叫CMO？ 5、基于信用卡应收账款发行的ABS，每期现金流中的Finance charge collected是不是指上个月的借款利息+再之前未还本金的利息？ 6、CDO是不是就是指以债券（一般信用质量较差）为支持发行的ABS？
已回答
精品问答
- Effective duration和Effective convexiy的公式为什么不用modified duration和convexity的原本公式，而是和他们的近似的久期和突性的公式一致？
- 为什么半年付息 算ytm是乘以2 而年化的麦考利久期是除以2
- 为什么长期垄断竞争中 D和ATC相切
- m上升 EAR为什么上升 以及为什么又不变
- 为什么TC 的切点对应是AVC的最低点？
- 前面在讲Aggregate demand curve的时候说，价格上涨使消费下降，而这里又说价格下降消费变少，为什么存在矛盾？
- 为什么可以把TR TC同时体现在纵轴？
- 对于老师讲的这部分，1. 我理解FRA的Payoff始终等于利率期货的Payoff部分进行折现（除以1个大于1的数），也就是说，FRA的Payoff的变动幅度 应该 始终小于利率期货的变动幅度。2. 至于是涨多跌少，还是涨少跌多，其实MRR在分母上，可以根据1/x的曲线特点来理解，无非就是MRR上升时1/（1+MRR）的变动幅度 小于 MRR下降时1/(1+MRR)的变动幅度，所以如果MRR上升时，Payoff是上升的，那么就是涨少跌多，如果MRR上升时，Payoff是下降的，那就是涨多跌少。以上2点，我理解的对吗？
