P17笔记，为何不参与配股，股票价格下跌时，就有可能会面临大的损失？

老师可以讲解下120题目吗 a不是和type 1error有关吗 为什么会影响type2 error

confidential voting具体指的是什么 有利于小股东吗

老师，请问一下，第31题是怎么做的？然后第32题为什么不能用Quick ratio=(current asset-inventory)/current liability?因为用这个公式算出答案是2.22

11题翻译

equity中common share 的价值到底按什么价格计量？我想了3个答案，但是不知道哪个对。 1是按market value 计量的。 2按当时上市时股东认购的总价 3是capital congtribution，成立公司时的股东出资。我觉得1的可能性比较大，但不确定。那如果是1的话，这个common share的价值不就是一直变化的，那什么时候更新呢？是随时，还是年报时更新 ？

老师好，本题答案中说到，beta是斜率，Rm-Rf为超额收益。而CAPM模型SML公式中，Rm-Rf风险溢价为斜率，beta为自变量。似乎这两个是相反了，也容易记混淆，不太理解beta为什么一会是斜率，一会又是自变量了

这种时间尺度上的把握应该在上课的时候给出，一天可以，那隔天行不行。上午下午行不行

15题，翻译加解答

老师您好， Uses of market indexes do not include serving as a: A. measure of systemic risk. B. basis for new investment products. C. benchmark for evaluating portfolio performance. 为什么答案是A呢？那讲义中的“Measure of Beta and risk-adjusted return”这两个不矛盾吗？谢谢！