请补充说明一下这个 variation margin

future prices 跟利率呈现负相关，刚好符合利率期货呀，利率期货价格跟利率成负相关，那么比较利率期货价格 和 利率远期价格的话，因为利率远期价格需要折现，所以利率期货的的收益/亏损总是高于利率远期的收益/亏损。

这题题干中Bloomberg Barclays Global Aggregate Bond Index 是课件上的哪个？Barclays Capital Global Aggregate Bone Index还是 Bloomberg Barclays MSCI Euro Corporate Sustainable SRI Index？

刚才的利率期货价格是用100-100*MRR，跟这里的contract value是什么关系？既然利率期货价格是100-100*MRR，那么结算的金额也应该根据这个期货价格来算啊。

这里是不是讲反了，如果机构手上有大量债券，那么应该是担心债券价格下跌，所以机构的头寸应该是 债券价格下跌能赚钱的头村，那么就应该是short interest rate future吧？当利率上升时，interest rate future报价下降，short方赚钱，对冲了此时债券价格下降的风险。

老师你好，我先算出equity和bond各自在三年里的几何平均值，再用权重算组合的几何平均不可以吗？

这里讲的很不清楚 债券的期货 和 利率期货应该是两个东西吧？ 老师说如果long了一个债券的期货，underlying的到底是债券价格还是利率？

这道题是不是不能用金融计算器计算呢

为什么FRA的是用单利计算，而其他衍生品是用复利计算？

所以负债中,分为长期负债和短期负债,而 debt是指付息债务. 长期负债肯定都是付息债务,但是并不代表长期债务等价于付息债务,在短期负债中也有可能有付息债务,是这个关系吧?